Gartner: 3500 milliárd dollárnyi AI-infra leírása jöhet

Mit számolt a Gartner?

Az október 14-i közlemény szerint az AI-szolgáltatók 2026-ban közel 1000 milliárd dollárt költenek AI-infrastruktúrára, 2027 és 2030 között pedig további 6000 milliárdot (Gartner). Ahhoz, hogy ez megtérüljön a finanszírozási költségekkel és 12 százalékos tőkearányos megtérüléssel (ROIC) együtt, az AI-adatközpontok tulajdonosainak 2030-ig összesen 8500 milliárd dollár bevételt kellene termelniük.

A Gartner előrejelzése szerint viszont az adatközpontokhoz köthető vállalati és fogyasztói AI-bevétel ebben az időszakban legfeljebb 3600 milliárd dollár lesz. Ráadásul ennek kevesebb mint fele jut azokhoz, akiknek jelentős saját infrastruktúrájuk van, mert a legtöbb AI-natív szolgáltató eszközkönnyű modellben működik.

Mi jön ebből?

A gyorsan avuló eszközökön elmaradó megtérülés szinte biztosan leírásokat hoz. Ha a beruházási pálya nem változik, 2032-ig több mint 4000 milliárd dollárnyi eszközérték kerülhet kockázatba, a 12 százalékos ROIC pedig legkorábban 2032 végén jöhet el.

A neocloudok a legkitettebbek

A hyperscalerek bevétele elég széles ahhoz, hogy évekig finanszírozzák az AI-t, a neocloudoknak viszont hamar meg kell keresniük a pénzt az AI-ra optimalizált IaaS-en. A Gartner szerint ez a piac 2027 és 2030 között 66 milliárdról 174 milliárd dollárra nő, ami a legtöbb szolgáltatónak kevés ahhoz, hogy a mostani chipgeneráció cseréje előtt megtérüljön a befektetése. Will Sommer elemző a Fierce Networknek azt mondta, hogy nem a kereslettel van baj, hanem azzal, hogy az árverseny miatt nehéz pénzt csinálni belőle (Fierce Network).

Mit jelent ez a felhasználóknak?

Rövid távon inkább jót: az árverseny miatt olcsó a compute. Hosszabb távon viszont konszolidációra kell számítani, ezért ha kisebb GPU-felhőszolgáltatóra építetek, érdemes végiggondolni a kilépési tervet és a hordozhatóságot. A jelentés ideges piaci hétre esett: a chipgyártók részvényei sorozatosan estek.